Операция выполнена исключительно в постоянном модельном paper-портфеле со стартовым капиталом 1 000 USDT. Реальная заявка не выставлялась. Заданное направление, количество и предел цены не менялись; лот зафиксирован модельно по подтверждённому лучшему ask.
Параметры операции
| Параметр | Зафиксированное значение |
|---|---|
| ID | PMF-20260806-67 |
| Время открытия | 6 августа 2026, 00:15:06 МСК |
| Контракт | Семидневное скользящее среднее числа транзитных проходов через Ормуз превысит 60 до 1 сентября 2026 года |
| Площадка | Kalshi |
| Сторона | YES |
| Цена входа | 0,12 |
| Количество | 78 контрактов |
| Номинал | 9,36 USD |
| Комиссия | 0,58 USD |
| Полная себестоимость | 9,94 USD |
| Причина | Исполнимая цена оставалась ниже консервативной нижней границы fair с достаточным запасом после комиссии; размер ограничен 9,94 USD из-за корреляции с двумя уже открытыми позициями по Ирану и Ормузу |
| Market Probability | 12,0% |
| Эффективная вероятность с комиссией | 12,7436% |
| Fair Probability | 22–29% |
| Edge после комиссии | +9,2564…+16,2564 п.п. |
| Expected Value | +7,22…+12,68 USD |
| EV ROI | +72,64…+127,57% |
| Максимальный убыток | −9,94 USD |
| Прибыль при YES | +68,06 USD |
| Цена выхода | Позиция открыта |
Почему вход подтверждён
Официальный рынок Kalshi в 00:15:06 МСК имел активный статус, bid 0,11 с глубиной 10 769,03 контракта и ask 0,12 с глубиной 8 092,10 контракта. Заданные 78 YES полностью помещались на лучшем ask без проскальзывания. За 24 часа прошло 140 358,86 контракта, открытый интерес составлял 1 316 954,77 контракта.
По официальным правилам рынок рассчитывается в YES, если опубликованное IMF PortWatch семидневное скользящее среднее транзитных проходов будет строго выше 60 до 1 сентября 2026 года. Последние доступные значения структурированного ряда IMF PortWatch — 2, 3, 6, 2, 6, 4 и 4 прохода, среднее 3,86. Поэтому текущая статистика сама по себе не подтверждает нормализацию, а вероятность зависит от быстрого изменения режима движения.
Associated Press сообщило о подготовленном проекте соглашения и возможности скорого объявления. При этом квалифицирующего официального заявления США к срезу не найдено, а фактический трафик остаётся крайне низким. Эти противоположные факторы учтены в консервативном fair 22–29%, который на 1 п.п. ниже оценки контракта Polymarket из-за более строгого условия Kalshi.
Основные риски
- текущий семидневный показатель 3,86 чрезвычайно далёк от порога выше 60;
- дипломатическое соглашение может сорваться, оказаться частичным либо не привести к быстрому восстановлению проходов;
- условие Kalshi строгое: значение ровно 60 не приносит выплату YES;
- позиция коррелирует с двумя уже открытыми ставками по Ирану и Ормузу;
- максимальный убыток ограничен полной себестоимостью 9,94 USD.
Портфель после исполнения
| Открытая позиция | Количество | Себестоимость | Bid / ask | Стоимость | P/L |
|---|---|---|---|---|---|
| Хотя бы одно повышение ФРС в 2026 — YES | 28,54 | 20,0000 | 0,61 / 0,64 | 17,4094 | −2,5906 |
| Ровно +25 б.п. в сентябре — YES | 188,070395 | 100,0000 | 0,44 / 0,45 | 82,7510 | −17,2490 |
| Прямой контракт на повышение ФРС в 2026 — YES | 46,754097 | 30,0000 | 0,63 / 0,64 | 29,4551 | −0,5449 |
| Нормализация трафика через Ормуз — Polymarket YES | 55,5556 | 10,0000 | 0,13 / 0,14 | 7,2222 | −2,7778 |
| Официальное объявление США до 7 августа — YES | 53,191489 | 24,8968 | 0,392 / 0,399 | 20,8079 | −4,0889 |
| Средний трафик через Ормуз выше 60 — Kalshi YES | 78 | 9,9400 | 0,11 / 0,12 | 8,5800 | −1,3600 |
Стоимость открытых позиций составляет 166,2255 USDT, реализованный P/L остаётся +120,9305 USDT. Win Rate, Profit Factor, средний Edge и средний EV не пересчитаны приблизительно: ранняя часть неизменяемого журнала не содержит полной однородной выборки сделок, оценок и комиссий.