Операция выполнена исключительно в постоянном модельном paper-портфеле. Реальная заявка не выставлялась. Проданы ровно 7 NO из позиции на любое изменение ставки; остаток сохранён, прежние операции не менялись.
Параметры сокращения
| Параметр | Неизменяемое значение |
|---|---|
| ID операции | PMF-20260824-161 |
| Первоначальное открытие позиции | 16 августа 2026, 09:23:21 МСК |
| Время частичного закрытия | 24 августа 2026, 02:16:06 МСК |
| Контракт | Will there be no change in Fed interest rates after the September 2026 meeting? |
| Площадка и сторона | Polymarket · SELL NO |
| Цена выхода и лимит | 0,320000 USDT; не ниже 0,32 |
| Количество | 7,000000 NO |
| Валовая выручка | 2,240000 USDT |
| Комиссия выхода | 0,076160 USDT; economics taker fee 5% |
| Чистая выручка | 2,163840 USDT |
| Списанная себестоимость | 1,961598 USDT |
| Реализованный P/L | +0,202242 USDT |
| Остаток позиции | 94,167500 NO; себестоимость 26,388402 USDT |
| Fair Probability NO | 39–41% |
| Market Probability | 32% bid; 33% ask; чистая цена выхода 30,912% |
| Edge удержания против чистого выхода | +8,088…+10,088 п.п. |
| Expected Value удержания проданного лота | +0,566160…+0,706160 USDT против немедленной продажи |
| Стоп и цели | Не изменялись; позиция сокращена частично |
| Причина | Положительный Edge Fed сохранялся, но Dallas предлагал более высокий подтверждённый risk-adjusted EV; высвобождённый капитал использован только связанной второй paper-операцией. |
Подтверждение выхода
Официальная карточка Polymarket подтвердила активный рынок и правило расчёта по верхней границе target federal funds range после заседания 15–16 сентября.
Официальный CLOB в 02:16:06 МСК показывал bid 0,32 с глубиной 92 814,41 NO и ask 0,33 с глубиной 48 758,48. Лот 7 NO полностью исполнялся по лучшему bid. Fee-endpoint подтвердил base fee 1 000, а официальный тариф — taker fee 5% для экономических рынков.
Заявление FOMC сохранило диапазон 3,50–3,75%, при трёх голосах за повышение. Fair 39–41% для стороны NO рынка «без изменения» отражает вероятность любого изменения и остаётся модельной оценкой с basis risk.
Основные риски
- сокращённый Fed-лот сохранял положительный модельный EV;
- ротация зависит от одновременной доступности Dallas по 0,12;
- новые макроданные способны резко изменить вероятность сентябрьского решения;
- оставшаяся Fed-экспозиция по-прежнему коррелирована с двумя другими позициями портфеля;
- реальная заявка не выставлялась.
Портфель после первой ноги
После первой ноги стоимость открытых позиций составляла 263,166628 USDT, себестоимость — 262,307863 USDT. Через секунду 2,129760 USDT направлены в отдельно опубликованную покупку Dallas; эта статья не смешивает параметры двух сделок.