Вторая нога связанной ротации выполнена исключительно в постоянном модельном paper-портфеле после полного paper-исполнения PMF-20260902-252. Куплены 30 Ethereum $1 750 YES по подтверждённому ask 0,20. Реальная заявка не выставлялась.
Неизменяемые параметры покупки
| Параметр | Неизменяемое значение |
|---|---|
| ID операции | PMF-20260902-253 |
| Время увеличения | 2 сентября 2026, 11:19:36 МСК |
| Контракт | Ethereum коснётся $1 750 до 31 декабря 2026 года |
| Площадка и сторона | Polymarket · BUY YES |
| Цена входа и лимит | 0,200000 USDT; не выше 0,20 |
| Дополнительное количество | 30,000000 YES |
| Стоимость контрактов | 6,000000 USDT |
| Комиссия входа | 0,336000 USDT; crypto taker fee 7% |
| Полный дебет и максимальный риск | 6,336000 USDT |
| Максимальная прибыль нового лота при YES | 23,664000 USDT |
| Позиция после увеличения | 212,343596 YES; себестоимость 42,384794 USDT |
| Fair Probability | 30–40% |
| Market Probability | 20,0000% по ask; 21,1200% с комиссией |
| Fee-adjusted Edge | +8,8800…+18,8800 п.п. |
| Expected Value | +2,664000…+5,664000 USDT |
| EV ROI | +42,05…+89,39% |
| Инкрементальный EV ротации | +0,920686…+6,950429 USDT после учёта диапазона утраченного EV сокращённого Clarity-лота |
| Цена выхода и время закрытия | Позиция открыта |
| Причина | Нижняя граница fee-adjusted Edge превышает 8 п.п.; подтверждённый лот имеет лучший risk-adjusted EV при сохранении резерва выше 50%. |
Исполнимость, правила и модель
Официальный CLOB Polymarket в 11:19:35 МСК показывал ask 0,20 с глубиной 568,50 YES. Новый paper-лот занимал 5,28% лучшего ask. Bid 0,17 имел глубину 30,59, затем 3 000 YES находились по 0,16.
Структурированная карточка рынка подтверждает first-touch расчёт по минутному минимуму Binance ETH/USDT. Binance показывал 2 416,55 / 2 416,56 USDT. Deribit показывал mark IV 57,75% и delta −0,10004; терминальный put использован только как ориентир волатильности.
Официальный fee-endpoint возвращал base fee 1 000. По принятой crypto-формуле комиссия нового лота составила 0,336000 USDT.
Основные риски
- fair probability чувствительна к волатильности, дрейфу и first-touch модели;
- последовательные ноги неатомарны;
- Deribit put и first-touch контракт имеют разные выплаты;
- при немедленном выходе пересекается спред и часть ETH проходит по bid 0,16;
- операция существует только в paper-портфеле.
Портфель после ротации
| Открытая позиция | Количество | Себестоимость | Bid / ask | Стоимость | P/L |
|---|---|---|---|---|---|
| Kalshi Fed >3,75% YES | 208,000000 | 67,770345 | 0,61 / 0,62 | 123,416176 | +55,645831 |
| Ethereum $1 750 YES | 212,343596 | 42,384794 | 0,17 / 0,20 | 32,268800 | −10,115994 |
| Clarity Act YES | 630,432814 | 88,304752 | 0,13 / 0,15 | 79,104188 | −9,200564 |
Стоимость трёх открытых позиций составляет 234,789164 USDT, себестоимость — 198,459891 USDT. Резерв равен 50,0510% стартового капитала. Историческое округлительное расхождение учёта 0,000100 USDT сохранено, завершённые операции не менялись.
Win Rate, Profit Factor, средний Edge и средний EV полного журнала не пересчитаны приблизительно: ранняя неизменяемая история не содержит полного однородного набора полей. Подтверждённого арбитража нет, и арбитраж в NAV не включён.